陆家嘴历史复盘
逐年复盘 2011 年至今
15 个年份里，陆家嘴有 6 年跑赢全 A 等权（所有股票平均）。
| 年份 | 全年涨跌 | 全 A 等权 | 跑赢 | 年内最高（后复权） | 年内最低（后复权） | 年内振幅 | 年内最大回撤 | 年末市盈率 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026至今 | +11.0% | -5.2% | +16.2% | ¥163.9710-08 | ¥92.0106-26 | +78.2% | -28.5% | 28.8 |
| 2025 | -18.2% | +40.0% | -58.2% | ¥140.5206-12 | ¥115.0312-17 | +22.2% | -18.1% | 26.3 |
| 2024 | +14.3% | +4.6% | +9.7% | ¥166.4411-07 | ¥109.5808-28 | +51.9% | -25.7% | 37.8 |
| 2023 | -9.0% | +8.7% | -17.7% | ¥156.3008-03 | ¥116.8711-10 | +33.7% | -25.2% | 55.8 |
| 2022 | -5.7% | -10.1% | +4.4% | ¥168.7912-19 | ¥126.8010-28 | +33.1% | -22.0% | 13.6 |
| 2021 | +6.3% | +26.1% | -19.8% | ¥208.5107-15 | ¥126.8202-05 | +64.4% | -33.6% | 10.2 |
| 2020 | -17.6% | +21.8% | -39.3% | ¥177.3707-13 | ¥130.5904-24 | +35.8% | -23.8% | 12.4 |
| 2019 | +28.4% | +32.5% | -4.0% | ¥197.1404-03 | ¥126.5601-03 | +55.8% | -20.1% | 14.7 |
| 2018 | -29.6% | -28.7% | -0.9% | ¥203.7301-04 | ¥120.8510-16 | +68.6% | -40.7% | 11.4 |
| 2017 | -12.6% | -3.0% | -9.6% | ¥238.7108-11 | ¥179.6512-22 | +32.9% | -24.7% | 23.2 |
| 2016 | -19.7% | +1.0% | -20.7% | ¥263.0001-06 | ¥199.3401-21 | +31.9% | -24.2% | 35.0 |
| 2015 | +34.6% | +122.7% | -88.1% | ¥371.7906-10 | ¥165.2101-19 | +125.0% | -52.5% | 53.8 |
| 2014 | +123.8% | +56.0% | +67.8% | ¥194.9012-19 | ¥78.6003-11 | +148.0% | -17.7% | 53.5 |
| 2013 | +44.7% | +27.4% | +17.4% | ¥138.3909-25 | ¥51.7907-08 | +167.2% | -39.1% | 21.9 |
| 2012 | +6.3% | +3.3% | +3.0% | ¥66.3304-25 | ¥47.6911-29 | +39.1% | -28.1% | 36.1 |
后复权收盘价；全 A 等权为每日全部非 ST 股票涨跌幅的简单平均。带「至今」的年份未走完。
随便哪天买，持有多久胜率多高
不择时，随机买入后持有不同时长，历史上赚钱的概率是多少。
| 持有时长 | 样本次数 | 平均涨跌 | 赚钱概率 | 最差一次 | 最好一次 |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 周（5 天） | 3,696 | +0.2% | 47% | -31.3% | +61.3% |
| 1 个月（20 天） | 3,681 | +0.9% | 44% | -48.9% | +107.6% |
| 3 个月（60 天） | 3,641 | +2.4% | 42% | -43.4% | +151.5% |
| 1 年（250 天） | 3,451 | +10.9% | 43% | -43.9% | +344.1% |
次日开盘价买入，持有满 N 个交易日收盘卖出；不扣费用；数据从 2011 年起。
大盘大跌时，陆家嘴跟跌多少
Beta = 0.74（大盘等权涨 1%，陆家嘴平均涨 0.74%）。大盘大跌时的实际跟跌情况：
| 大盘下跌幅度 | 发生天数 | 陆家嘴平均涨跌 | 陆家嘴逆涨（当天上涨） |
|---|---|---|---|
| 跌 1–2% | 397 天 | -0.7% | 95 天（24%） |
| 跌 2–3% | 169 天 | -1.7% | 27 天（16%） |
| 跌 3–5% | 102 天 | -2.2% | 21 天（21%） |
| 跌超 5% | 45 天 | -6.3% | 2 天（4%） |
「大盘」= 全 A 等权（所有非 ST 股票涨跌幅简单平均）。逆涨比例高说明防御性强。
大跌复盘 2011 年以来回撤 20% 以上 · 共 3 次
下图是每一天距离此前最高点跌了多少。贴着 0 线说明在创新高，越往下越深。
| 前高日期 | 最低点日期 | 最大跌幅 | 下跌用时（交易日） | 回到前高 | 从前高到收复 |
|---|---|---|---|---|---|
| 2015-06-10 | 2026-06-26 | -75.3% | 2553 天 | 至今未回到前高（距前高 -65.5%） | |
| 2013-09-25 | 2014-03-11 | -43.2% | 108 天 | 2014-11-13 | 1 年 2 个月 |
| 2011-03-10 | 2012-11-29 | -48.2% | 420 天 | 2013-08-30 | 2 年 6 个月 |
如果在每年最高点买入，多久解套
16 个年份（含今年）里，9 年的最高点后来被收复，中位数要 284 个交易日；7 年的最高点至今没回去。
| 年份 | 当年最高点 | 回到该价位 | 站岗时间 |
|---|---|---|---|
| 2026 | 2026-10-08 | 未解套 | 还差 27.8% |
| 2025 | 2025-06-12 | 2026-08-11 | 284 个交易日 |
| 2024 | 2024-11-07 | 未解套 | 还差 29.7% |
| 2023 | 2023-08-03 | 2024-09-30 | 281 个交易日 |
| 2022 | 2022-12-19 | 未解套 | 还差 31.6% |
| 2021 | 2021-07-15 | 未解套 | 还差 62.5% |
| 2020 | 2020-07-13 | 2021-06-03 | 217 个交易日 |
| 2019 | 2019-04-03 | 2021-06-09 | 530 个交易日 |
| 2018 | 2018-01-04 | 2021-07-15 | 856 个交易日 |
| 2017 | 2017-08-11 | 未解套 | 还差 86.1% |
| 2016 | 2016-01-06 | 未解套 | 还差 105.0% |
| 2015 | 2015-06-10 | 未解套 | 还差 189.8% |
| 2014 | 2014-12-19 | 2015-01-26 | 24 个交易日 |
| 2013 | 2013-09-25 | 2014-11-13 | 275 个交易日 |
| 2012 | 2012-04-25 | 2013-08-26 | 324 个交易日 |
| 2011 | 2011-03-10 | 2013-08-30 | 600 个交易日 |
按后复权收盘价，不考虑交易费用；当年交易日少于 120 天的年份不统计。
流行买点体检 2016 年至今 · 次日开盘买、持有 5 天
每条说法都和「随便哪天买」比。随便哪天买：2,484 次，平均 -0.03%，赚钱概率 45%。
| 说法 | 触发次数 | 持有 5 天平均 | 赚钱概率 | 比随便哪天买 | 园区开发同行排名 |
|---|---|---|---|---|---|
| 5日线上穿20日线就买（金叉） | 81 | +0.38% | 42% | +0.40% | 5 / 12 |
| 单日跌超5%就抄底 | 33 | +0.72% | 52% | +0.75% | 9 / 12 |
| 连涨3天就追 | 133 | +0.22% | 47% | +0.25% | 6 / 12 |
| 放量创20日新高就追 | 80 | -1.27% | 40% | -1.24% | 10 / 12 |
| 缩量回踩20日线就买 | 172 | -0.51% | 43% | -0.48% | 10 / 12 |
同行排名：同一条规则在 12 只园区开发股票上的 5 日平均收益排名，触发少于 15 次的股票不参与排名。次日开盘价买入，第 5 个交易日收盘卖出，未扣费用。
估值放回历史里看
现在的滚动市盈率在它自己过去 5 年里处于 46% 分位。2016 年以来，估值落在同一档（40%–60% 分位）的交易日共 294 天，分成 20 段。这些日子买入、持有一年：
分位只和这只股票自己过去 5 年比，不用未来数据。这些交易日高度重叠，独立样本只有 20 段，不能当成 294 次独立结果。
月份规律 2011–2025
5 月平均最强，6 月最弱。每个月只有 15 个样本，看个大概，别当规律用。
最近触发记录
上面 5 条说法最近在陆家嘴上响过的日子，以及之后 5 天实际走了多少。每天收盘后更新。
| 触发日 | 说法 | 之后 5 天 |
|---|---|---|
| 2026-10-15 | 单日跌超5%就抄底 | 持有期未走完 |
| 2026-10-12 | 单日跌超5%就抄底 | 持有期未走完 |
| 2026-10-09 | 单日跌超5%就抄底 | -11.7% |
| 2026-10-08 | 放量创20日新高就追 | -24.4% |
| 2026-09-30 | 连涨3天就追 | -15.6% |
| 2026-09-30 | 5日线上穿20日线就买（金叉） | -15.6% |
换个参数，自己再算一遍
上面每个数字都能在青柠 Agent 里一句话复现，也可以改均线、持有天数、加止损。
常见问题
陆家嘴历史上最大跌幅是多少？
按后复权收盘价，2011 年以来陆家嘴最深的一次回撤是从 2015-06-10 到 2026-06-26，跌了 75.3%。至今还没有回到前高。
在陆家嘴的年内最高点买入，多久能回本？
2011 年以来的 16 个年份（含今年）里，9 年的最高点后来被收复，中位数要 284 个交易日；7 年的最高点至今没有回去。
陆家嘴金叉买入有用吗？
2016 年以来 陆家嘴出现 5 日线上穿 20 日线 81 次，次日开盘买、持有 5 天平均 +0.38%，同期随便哪天买平均 -0.03%。
陆家嘴现在估值处在历史什么位置？
截至 2026-10-16，滚动市盈率 28.8 倍，近 10 年只有 68% 的交易日比现在更低，10 年中位数 20.6 倍。
陆家嘴哪个月最容易涨？
2011–2025 年，5 月平均涨幅最高（+4.3%，12/15 年上涨），6 月最弱（-2.3%）。样本只有 15 年，参考意义有限。
园区开发其他股票的历史复盘
口径：A 股日线，后复权价（含分红送转），剔除停牌日；「次日开盘买、持有 5 天」= 信号日次日开盘价买入、第 5 个交易日收盘价卖出，未扣佣金和印花税。 本页全部为历史统计，不预测未来走势，不构成任何投资建议。青柠量化不提供个股推荐。