红星发展历史复盘
逐年复盘 2011 年至今
15 个年份里，红星发展有 4 年跑赢全 A 等权（所有股票平均）。
| 年份 | 全年涨跌 | 全 A 等权 | 跑赢 | 年内最高（后复权） | 年内最低（后复权） | 年内振幅 | 年内最大回撤 | 年末市盈率 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026至今 | +61.4% | -5.2% | +66.6% | ¥282.4007-01 | ¥77.3501-05 | +265.1% | -59.8% | 97.4 |
| 2025 | +51.9% | +40.0% | +11.9% | ¥83.1111-17 | ¥47.9501-03 | +73.3% | -24.5% | 42.9 |
| 2024 | -9.8% | +4.6% | -14.4% | ¥66.3911-25 | ¥35.9202-05 | +84.8% | -38.8% | 60.2 |
| 2023 | -16.3% | +8.7% | -25.0% | ¥80.6002-01 | ¥52.0305-12 | +54.9% | -35.5% | 337.3 |
| 2022 | -16.7% | -10.1% | -6.6% | ¥122.5207-21 | ¥66.0801-21 | +85.4% | -45.9% | 13.0 |
| 2021 | +156.9% | +26.1% | +130.8% | ¥102.7109-14 | ¥26.8602-05 | +282.4% | -40.8% | 26.5 |
| 2020 | -3.7% | +21.8% | -25.5% | ¥37.9102-20 | ¥28.9104-29 | +31.1% | -23.7% | 750.8 |
| 2019 | +6.1% | +32.5% | -26.4% | ¥41.3604-08 | ¥29.3811-13 | +40.8% | -29.0% | 30.3 |
| 2018 | -36.6% | -28.7% | -7.9% | ¥50.8601-25 | ¥29.9810-18 | +69.6% | -41.1% | 17.7 |
| 2017 | -15.4% | -3.0% | -12.5% | ¥68.6109-20 | ¥41.2806-01 | +66.2% | -32.9% | 35.7 |
| 2016 | +5.9% | +1.0% | +4.9% | ¥80.1408-19 | ¥34.9002-29 | +129.6% | -32.2% | 0.0 |
| 2015 | +14.8% | +122.7% | -108.0% | ¥87.6406-15 | ¥31.7107-08 | +176.4% | -63.8% | 428.0 |
| 2014 | +31.3% | +56.0% | -24.7% | ¥50.5908-22 | ¥32.8206-19 | +54.2% | -18.5% | 110.6 |
| 2013 | -17.3% | +27.4% | -44.7% | ¥54.8201-15 | ¥34.5312-23 | +58.8% | -37.0% | 0.0 |
| 2012 | -17.1% | +3.3% | -20.4% | ¥69.1103-13 | ¥32.4912-03 | +112.7% | -53.0% | 96.7 |
后复权收盘价；全 A 等权为每日全部非 ST 股票涨跌幅的简单平均。带「至今」的年份未走完。
随便哪天买，持有多久胜率多高
不择时，随机买入后持有不同时长，历史上赚钱的概率是多少。
| 持有时长 | 样本次数 | 平均涨跌 | 赚钱概率 | 最差一次 | 最好一次 |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 周（5 天） | 3,820 | +0.5% | 51% | -41.6% | +47.7% |
| 1 个月（20 天） | 3,805 | +1.7% | 50% | -59.3% | +140.7% |
| 3 个月（60 天） | 3,765 | +3.6% | 48% | -58.8% | +209.5% |
| 1 年（250 天） | 3,575 | +13.6% | 41% | -55.2% | +371.9% |
次日开盘价买入，持有满 N 个交易日收盘卖出；不扣费用；数据从 2011 年起。
大盘大跌时，红星发展跟跌多少
Beta = 1.11（大盘等权涨 1%，红星发展平均涨 1.11%）。大盘大跌时的实际跟跌情况：
| 大盘下跌幅度 | 发生天数 | 红星发展平均涨跌 | 红星发展逆涨（当天上涨） |
|---|---|---|---|
| 跌 1–2% | 408 天 | -1.5% | 82 天（20%） |
| 跌 2–3% | 171 天 | -3.0% | 16 天（9%） |
| 跌 3–5% | 105 天 | -4.4% | 7 天（7%） |
| 跌超 5% | 50 天 | -8.4% | 0 天（0%） |
「大盘」= 全 A 等权（所有非 ST 股票涨跌幅简单平均）。逆涨比例高说明防御性强。
大跌复盘 2011 年以来回撤 20% 以上 · 共 5 次
下图是每一天距离此前最高点跌了多少。贴着 0 线说明在创新高，越往下越深。
| 前高日期 | 最低点日期 | 最大跌幅 | 下跌用时（交易日） | 回到前高 | 从前高到收复 |
|---|---|---|---|---|---|
| 2026-07-01 | 2026-08-03 | -59.8% | 23 天 | 至今未回到前高（距前高 -55.8%） | |
| 2026-03-17 | 2026-04-03 | -31.4% | 13 天 | 2026-05-26 | 2 个月 |
| 2022-07-21 | 2024-02-05 | -70.7% | 377 天 | 2026-03-17 | 3 年 8 个月 |
| 2022-03-02 | 2022-04-26 | -40.8% | 37 天 | 2022-07-21 | 5 个月 |
| 2011-04-18 | 2021-02-05 | -76.3% | 2382 天 | 2022-03-01 | 10 年 10 个月 |
如果在每年最高点买入，多久解套
16 个年份（含今年）里，15 年的最高点后来被收复，中位数要 634 个交易日；1 年的最高点至今没回去。
| 年份 | 当年最高点 | 回到该价位 | 站岗时间 |
|---|---|---|---|
| 2026 | 2026-07-01 | 未解套 | 还差 126.3% |
| 2025 | 2025-11-17 | 2026-01-13 | 39 个交易日 |
| 2024 | 2024-11-25 | 2025-03-07 | 67 个交易日 |
| 2023 | 2023-02-01 | 2025-09-08 | 634 个交易日 |
| 2022 | 2022-07-21 | 2026-03-17 | 883 个交易日 |
| 2021 | 2021-09-14 | 2022-02-23 | 103 个交易日 |
| 2020 | 2020-02-20 | 2021-05-21 | 304 个交易日 |
| 2019 | 2019-04-08 | 2021-05-24 | 516 个交易日 |
| 2018 | 2018-01-25 | 2021-07-22 | 846 个交易日 |
| 2017 | 2017-09-20 | 2021-08-13 | 947 个交易日 |
| 2016 | 2016-08-19 | 2021-08-30 | 1223 个交易日 |
| 2015 | 2015-06-15 | 2021-09-08 | 1517 个交易日 |
| 2014 | 2014-08-22 | 2015-02-11 | 115 个交易日 |
| 2013 | 2013-01-15 | 2015-02-13 | 505 个交易日 |
| 2012 | 2012-03-13 | 2015-05-22 | 772 个交易日 |
| 2011 | 2011-04-18 | 2022-03-01 | 2636 个交易日 |
按后复权收盘价，不考虑交易费用；当年交易日少于 120 天的年份不统计。
流行买点体检 2016 年至今 · 次日开盘买、持有 5 天
每条说法都和「随便哪天买」比。随便哪天买：2,609 次，平均 +0.58%，赚钱概率 50%。
| 说法 | 触发次数 | 持有 5 天平均 | 赚钱概率 | 比随便哪天买 | 化工原料同行排名 |
|---|---|---|---|---|---|
| 5日线上穿20日线就买（金叉） | 86 | +0.71% | 50% | +0.13% | 53 / 204 |
| 单日跌超5%就抄底 | 117 | +0.26% | 50% | -0.32% | 143 / 203 |
| 连涨3天就追 | 162 | -0.48% | 46% | -1.06% | 186 / 204 |
| 放量创20日新高就追 | 111 | -1.27% | 38% | -1.84% | 148 / 204 |
| 缩量回踩20日线就买 | 127 | +0.67% | 50% | +0.10% | 50 / 204 |
同行排名：同一条规则在 204 只化工原料股票上的 5 日平均收益排名，触发少于 15 次的股票不参与排名。次日开盘价买入，第 5 个交易日收盘卖出，未扣费用。
估值放回历史里看
现在的滚动市盈率在它自己过去 5 年里处于 77% 分位。2016 年以来，估值落在同一档（60%–80% 分位）的交易日共 379 天，分成 10 段。这些日子买入、持有一年：
分位只和这只股票自己过去 5 年比，不用未来数据。这些交易日高度重叠，独立样本只有 10 段，不能当成 379 次独立结果。
月份规律 2011–2025
2 月平均最强，4 月最弱。每个月只有 15 个样本，看个大概，别当规律用。
最近触发记录
上面 5 条说法最近在红星发展上响过的日子，以及之后 5 天实际走了多少。每天收盘后更新。
| 触发日 | 说法 | 之后 5 天 |
|---|---|---|
| 2026-09-24 | 单日跌超5%就抄底 | -12.2% |
| 2026-09-22 | 5日线上穿20日线就买（金叉） | -12.1% |
| 2026-09-16 | 连涨3天就追 | +8.9% |
| 2026-09-04 | 单日跌超5%就抄底 | -2.4% |
| 2026-09-01 | 单日跌超5%就抄底 | -4.2% |
| 2026-08-26 | 连涨3天就追 | -2.0% |
换个参数，自己再算一遍
上面每个数字都能在青柠 Agent 里一句话复现，也可以改均线、持有天数、加止损。
常见问题
红星发展历史上最大跌幅是多少？
按后复权收盘价，2011 年以来红星发展最深的一次回撤是从 2011-04-18 到 2021-02-05，跌了 76.3%。之后用了 10 年 10 个月才回到前高。
在红星发展的年内最高点买入，多久能回本？
2011 年以来的 16 个年份（含今年）里，15 年的最高点后来被收复，中位数要 634 个交易日；1 年的最高点至今没有回去。
红星发展金叉买入有用吗？
2016 年以来 红星发展出现 5 日线上穿 20 日线 86 次，次日开盘买、持有 5 天平均 +0.71%，同期随便哪天买平均 +0.58%。
红星发展现在估值处在历史什么位置？
截至 2026-10-16，滚动市盈率 97.4 倍，近 10 年只有 83% 的交易日比现在更低，10 年中位数 39.6 倍。
红星发展哪个月最容易涨？
2011–2025 年，2 月平均涨幅最高（+7.4%，10/15 年上涨），4 月最弱（-4.5%）。样本只有 15 年，参考意义有限。
化工原料其他股票的历史复盘
口径：A 股日线，后复权价（含分红送转），剔除停牌日；「次日开盘买、持有 5 天」= 信号日次日开盘价买入、第 5 个交易日收盘价卖出，未扣佣金和印花税。 本页全部为历史统计，不预测未来走势，不构成任何投资建议。青柠量化不提供个股推荐。