汇顶科技历史复盘
逐年复盘 2011 年至今
10 个年份里，汇顶科技有 4 年跑赢全 A 等权（所有股票平均）。
| 年份 | 全年涨跌 | 全 A 等权 | 跑赢 | 年内最高（后复权） | 年内最低（后复权） | 年内振幅 | 年内最大回撤 | 年末市盈率 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026至今 | -39.8% | -5.2% | -34.6% | ¥87.9601-28 | ¥49.3310-16 | +78.3% | -43.9% | 33.5 |
| 2025 | -1.2% | +40.0% | -41.2% | ¥90.3311-03 | ¥66.8004-08 | +35.2% | -24.7% | 44.1 |
| 2024 | +16.9% | +4.6% | +12.3% | ¥98.5911-11 | ¥50.3202-05 | +95.9% | -26.6% | 61.4 |
| 2023 | +37.6% | +8.7% | +28.8% | ¥81.2411-07 | ¥47.1206-29 | +72.4% | -25.5% | 0.0 |
| 2022 | -53.3% | -10.1% | -43.1% | ¥109.1101-04 | ¥45.8910-11 | +137.7% | -57.9% | 158.6 |
| 2021 | -30.5% | +26.1% | -56.5% | ¥166.4501-14 | ¥101.2804-27 | +64.4% | -39.2% | 42.1 |
| 2020 | -24.4% | +21.8% | -46.2% | ¥379.4802-25 | ¥143.9712-24 | +163.6% | -62.1% | 41.8 |
| 2019 | +163.2% | +32.5% | +130.7% | ¥228.8809-24 | ¥73.0401-30 | +213.4% | -19.2% | 44.0 |
| 2018 | -18.1% | -28.7% | +10.6% | ¥107.5404-24 | ¥63.1806-28 | +70.2% | -41.2% | 81.1 |
| 2017 | -5.3% | -3.0% | -2.3% | ¥129.9211-24 | ¥84.0204-24 | +54.6% | -26.5% | 43.3 |
后复权收盘价；全 A 等权为每日全部非 ST 股票涨跌幅的简单平均。带「至今」的年份未走完。
随便哪天买，持有多久胜率多高
不择时，随机买入后持有不同时长，历史上赚钱的概率是多少。
| 持有时长 | 样本次数 | 平均涨跌 | 赚钱概率 | 最差一次 | 最好一次 |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 周（5 天） | 2,414 | +0.4% | 49% | -26.5% | +46.4% |
| 1 个月（20 天） | 2,399 | +1.0% | 46% | -32.4% | +400.3% |
| 3 个月（60 天） | 2,359 | +0.9% | 43% | -46.1% | +229.6% |
| 1 年（250 天） | 2,169 | +10.6% | 42% | -64.4% | +383.5% |
次日开盘价买入，持有满 N 个交易日收盘卖出；不扣费用；数据从 2011 年起。
大盘大跌时，汇顶科技跟跌多少
Beta = 0.94（大盘等权涨 1%，汇顶科技平均涨 0.94%）。大盘大跌时的实际跟跌情况：
| 大盘下跌幅度 | 发生天数 | 汇顶科技平均涨跌 | 汇顶科技逆涨（当天上涨） |
|---|---|---|---|
| 跌 1–2% | 264 天 | -1.6% | 53 天（20%） |
| 跌 2–3% | 100 天 | -2.0% | 18 天（18%） |
| 跌 3–5% | 51 天 | -3.1% | 5 天（10%） |
| 跌超 5% | 18 天 | -5.6% | 1 天（6%） |
「大盘」= 全 A 等权（所有非 ST 股票涨跌幅简单平均）。逆涨比例高说明防御性强。
大跌复盘 2016 年以来回撤 20% 以上 · 共 2 次
下图是每一天距离此前最高点跌了多少。贴着 0 线说明在创新高，越往下越深。
| 前高日期 | 最低点日期 | 最大跌幅 | 下跌用时（交易日） | 回到前高 | 从前高到收复 |
|---|---|---|---|---|---|
| 2020-02-25 | 2022-10-11 | -87.9% | 637 天 | 至今未回到前高（距前高 -87.0%） | |
| 2016-11-11 | 2018-06-28 | -63.0% | 397 天 | 2019-08-12 | 2 年 9 个月 |
如果在每年最高点买入，多久解套
10 个年份（含今年）里，4 年的最高点后来被收复，中位数要 224 个交易日；6 年的最高点至今没回去。
| 年份 | 当年最高点 | 回到该价位 | 站岗时间 |
|---|---|---|---|
| 2026 | 2026-01-28 | 未解套 | 还差 78.3% |
| 2025 | 2025-11-03 | 未解套 | 还差 83.1% |
| 2024 | 2024-11-11 | 未解套 | 还差 99.8% |
| 2023 | 2023-11-07 | 2024-10-09 | 221 个交易日 |
| 2022 | 2022-01-04 | 未解套 | 还差 121.2% |
| 2021 | 2021-01-14 | 未解套 | 还差 237.4% |
| 2020 | 2020-02-25 | 未解套 | 还差 669.2% |
| 2019 | 2019-09-24 | 2020-01-10 | 72 个交易日 |
| 2018 | 2018-04-24 | 2019-04-01 | 228 个交易日 |
| 2017 | 2017-11-24 | 2019-04-18 | 339 个交易日 |
按后复权收盘价，不考虑交易费用；当年交易日少于 120 天的年份不统计。
流行买点体检 2016 年至今 · 次日开盘买、持有 5 天
每条说法都和「随便哪天买」比。随便哪天买：2,414 次，平均 +0.37%，赚钱概率 49%。
| 说法 | 触发次数 | 持有 5 天平均 | 赚钱概率 | 比随便哪天买 | 半导体同行排名 |
|---|---|---|---|---|---|
| 5日线上穿20日线就买（金叉） | 76 | +0.78% | 51% | +0.40% | 66 / 124 |
| 单日跌超5%就抄底 | 77 | +1.01% | 52% | +0.64% | 56 / 123 |
| 连涨3天就追 | 144 | +0.24% | 45% | -0.14% | 89 / 124 |
| 放量创20日新高就追 | 77 | +3.63% | 49% | +3.26% | 15 / 124 |
| 缩量回踩20日线就买 | 120 | -0.17% | 43% | -0.55% | 65 / 124 |
同行排名：同一条规则在 124 只半导体股票上的 5 日平均收益排名，触发少于 15 次的股票不参与排名。次日开盘价买入，第 5 个交易日收盘卖出，未扣费用。
估值放回历史里看
现在的滚动市盈率在它自己过去 5 年里处于 14% 分位。2016 年以来，估值落在同一档（0%–20% 分位）的交易日共 73 天，分成 2 段。这些日子买入、持有一年：
分位只和这只股票自己过去 5 年比，不用未来数据。这些交易日高度重叠，独立样本只有 2 段，不能当成 73 次独立结果。
月份规律 2011–2025
11 月平均最强，3 月最弱。每个月只有 15 个样本，看个大概，别当规律用。
最近触发记录
上面 5 条说法最近在汇顶科技上响过的日子，以及之后 5 天实际走了多少。每天收盘后更新。
| 触发日 | 说法 | 之后 5 天 |
|---|---|---|
| 2026-09-30 | 缩量回踩20日线就买 | -8.3% |
| 2026-09-29 | 缩量回踩20日线就买 | -9.5% |
| 2026-09-10 | 缩量回踩20日线就买 | +3.6% |
| 2026-09-02 | 5日线上穿20日线就买（金叉） | -2.2% |
| 2026-08-27 | 连涨3天就追 | +8.9% |
| 2026-08-12 | 连涨3天就追 | -6.3% |
换个参数，自己再算一遍
上面每个数字都能在青柠 Agent 里一句话复现，也可以改均线、持有天数、加止损。
常见问题
汇顶科技历史上最大跌幅是多少？
按后复权收盘价，2016 年以来汇顶科技最深的一次回撤是从 2020-02-25 到 2022-10-11，跌了 87.9%。至今还没有回到前高。
在汇顶科技的年内最高点买入，多久能回本？
2017 年以来的 10 个年份（含今年）里，4 年的最高点后来被收复，中位数要 224 个交易日；6 年的最高点至今没有回去。
汇顶科技金叉买入有用吗？
2016 年以来 汇顶科技出现 5 日线上穿 20 日线 76 次，次日开盘买、持有 5 天平均 +0.78%，同期随便哪天买平均 +0.37%。
汇顶科技现在估值处在历史什么位置？
截至 2026-10-16，滚动市盈率 33.5 倍，近 10 年只有 8% 的交易日比现在更低，10 年中位数 46.5 倍。
汇顶科技哪个月最容易涨？
2011–2025 年，11 月平均涨幅最高（+7.7%，5/10 年上涨），3 月最弱（-4.7%）。样本只有 15 年，参考意义有限。
半导体其他股票的历史复盘
口径：A 股日线，后复权价（含分红送转），剔除停牌日；「次日开盘买、持有 5 天」= 信号日次日开盘价买入、第 5 个交易日收盘价卖出，未扣佣金和印花税。 本页全部为历史统计，不预测未来走势，不构成任何投资建议。青柠量化不提供个股推荐。