华创云信历史复盘
逐年复盘 2011 年至今
15 个年份里，华创云信有 4 年跑赢全 A 等权（所有股票平均）。
| 年份 | 全年涨跌 | 全 A 等权 | 跑赢 | 年内最高（后复权） | 年内最低（后复权） | 年内振幅 | 年内最大回撤 | 年末市盈率 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026至今 | -13.9% | -5.2% | -8.7% | ¥20.5001-12 | ¥15.1006-11 | +35.8% | -26.3% | 36.4 |
| 2025 | -10.5% | +40.0% | -50.5% | ¥23.2608-25 | ¥18.4404-30 | +26.1% | -19.3% | 92.4 |
| 2024 | -11.3% | +4.6% | -15.9% | ¥26.8310-08 | ¥16.5507-08 | +62.1% | -31.8% | 69.5 |
| 2023 | +28.3% | +8.7% | +19.6% | ¥29.6510-19 | ¥17.8006-26 | +66.6% | -21.8% | 36.1 |
| 2022 | -34.7% | -10.1% | -24.6% | ¥29.8003-18 | ¥18.8512-29 | +58.1% | -36.7% | 23.3 |
| 2021 | -24.5% | +26.1% | -50.6% | ¥37.6101-04 | ¥25.7005-10 | +46.3% | -31.7% | 23.8 |
| 2020 | -6.0% | +21.8% | -27.8% | ¥46.0307-10 | ¥32.0104-29 | +43.8% | -25.9% | 58.5 |
| 2019 | +86.3% | +32.5% | +53.9% | ¥53.9304-08 | ¥20.7301-30 | +160.1% | -41.0% | 108.1 |
| 2018 | -26.2% | -28.7% | +2.5% | ¥34.5902-01 | ¥16.8710-18 | +105.0% | -51.2% | 86.0 |
| 2017 | -31.7% | -3.0% | -28.7% | ¥57.7404-11 | ¥29.3212-27 | +96.9% | -49.2% | 192.3 |
| 2016 | -0.1% | +1.0% | -1.1% | ¥52.1508-16 | ¥29.7802-29 | +75.1% | -27.0% | 0.0 |
| 2015 | +25.7% | +122.7% | -97.1% | ¥49.3101-26 | ¥34.8201-05 | +41.6% | -19.1% | 11.0 |
| 2014 | +224.8% | +56.0% | +168.8% | ¥36.5612-08 | ¥10.5501-10 | +246.7% | -37.9% | 8.8 |
| 2013 | +13.3% | +27.4% | -14.1% | ¥11.2108-21 | ¥8.1406-28 | +37.7% | -25.9% | 0.0 |
| 2012 | -14.5% | +3.3% | -17.8% | ¥15.1203-06 | ¥7.5008-02 | +101.5% | -50.4% | 0.6 |
后复权收盘价；全 A 等权为每日全部非 ST 股票涨跌幅的简单平均。带「至今」的年份未走完。
随便哪天买，持有多久胜率多高
不择时，随机买入后持有不同时长，历史上赚钱的概率是多少。
| 持有时长 | 样本次数 | 平均涨跌 | 赚钱概率 | 最差一次 | 最好一次 |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 周（5 天） | 3,559 | +0.4% | 48% | -28.5% | +51.7% |
| 1 个月（20 天） | 3,544 | +1.0% | 46% | -34.1% | +103.8% |
| 3 个月（60 天） | 3,504 | +2.5% | 41% | -39.9% | +169.9% |
| 1 年（250 天） | 3,314 | +12.7% | 39% | -61.0% | +349.3% |
次日开盘价买入，持有满 N 个交易日收盘卖出；不扣费用；数据从 2011 年起。
大盘大跌时，华创云信跟跌多少
Beta = 0.98（大盘等权涨 1%，华创云信平均涨 0.98%）。大盘大跌时的实际跟跌情况：
| 大盘下跌幅度 | 发生天数 | 华创云信平均涨跌 | 华创云信逆涨（当天上涨） |
|---|---|---|---|
| 跌 1–2% | 394 天 | -1.3% | 87 天（22%） |
| 跌 2–3% | 159 天 | -2.1% | 22 天（14%） |
| 跌 3–5% | 90 天 | -3.5% | 5 天（6%） |
| 跌超 5% | 25 天 | -7.5% | 0 天（0%） |
「大盘」= 全 A 等权（所有非 ST 股票涨跌幅简单平均）。逆涨比例高说明防御性强。
大跌复盘 2011 年以来回撤 20% 以上 · 共 6 次
下图是每一天距离此前最高点跌了多少。贴着 0 线说明在创新高，越往下越深。
| 前高日期 | 最低点日期 | 最大跌幅 | 下跌用时（交易日） | 回到前高 | 从前高到收复 |
|---|---|---|---|---|---|
| 2017-04-11 | 2026-06-11 | -73.8% | 2226 天 | 至今未回到前高（距前高 -71.3%） | |
| 2016-08-16 | 2017-03-31 | -28.3% | 150 天 | 2017-04-10 | 8 个月 |
| 2015-01-26 | 2016-02-29 | -39.6% | 43 天 | 2016-08-16 | 1 年 7 个月 |
| 2014-12-08 | 2014-12-23 | -20.9% | 11 天 | 2015-01-08 | 1 个月 |
| 2014-04-14 | 2014-05-15 | -37.9% | 21 天 | 2014-11-27 | 7 个月 |
| 2011-07-08 | 2012-08-02 | -62.5% | 255 天 | 2014-03-19 | 2 年 8 个月 |
如果在每年最高点买入，多久解套
15 个年份（含今年）里，6 年的最高点后来被收复，中位数要 209 个交易日；9 年的最高点至今没回去。
| 年份 | 当年最高点 | 回到该价位 | 站岗时间 |
|---|---|---|---|
| 2026 | 2026-01-12 | 未解套 | 还差 23.9% |
| 2025 | 2025-08-25 | 未解套 | 还差 40.5% |
| 2024 | 2024-10-08 | 未解套 | 还差 62.1% |
| 2023 | 2023-10-19 | 未解套 | 还差 79.1% |
| 2022 | 2022-03-18 | 未解套 | 还差 80.0% |
| 2021 | 2021-01-04 | 未解套 | 还差 127.2% |
| 2020 | 2020-07-10 | 未解套 | 还差 178.1% |
| 2019 | 2019-04-08 | 未解套 | 还差 225.8% |
| 2018 | 2018-02-01 | 2019-03-12 | 265 个交易日 |
| 2017 | 2017-04-11 | 未解套 | 还差 248.8% |
| 2016 | 2016-08-16 | 2017-04-10 | 154 个交易日 |
| 2014 | 2014-12-08 | 2015-01-08 | 21 个交易日 |
| 2013 | 2013-08-21 | 2014-01-03 | 66 个交易日 |
| 2012 | 2012-03-06 | 2014-03-12 | 455 个交易日 |
| 2011 | 2011-07-08 | 2014-03-19 | 616 个交易日 |
按后复权收盘价，不考虑交易费用；当年交易日少于 120 天的年份不统计。
流行买点体检 2016 年至今 · 次日开盘买、持有 5 天
每条说法都和「随便哪天买」比。随便哪天买：2,589 次，平均 +0.17%，赚钱概率 47%。
| 说法 | 触发次数 | 持有 5 天平均 | 赚钱概率 | 比随便哪天买 | 证券同行排名 |
|---|---|---|---|---|---|
| 5日线上穿20日线就买（金叉） | 83 | -0.67% | 43% | -0.84% | 46 / 48 |
| 单日跌超5%就抄底 | 80 | +1.02% | 49% | +0.85% | 10 / 48 |
| 连涨3天就追 | 131 | -0.01% | 50% | -0.18% | 36 / 48 |
| 放量创20日新高就追 | 109 | -0.40% | 42% | -0.57% | 46 / 48 |
| 缩量回踩20日线就买 | 166 | +0.81% | 45% | +0.64% | 3 / 48 |
同行排名：同一条规则在 48 只证券股票上的 5 日平均收益排名，触发少于 15 次的股票不参与排名。次日开盘价买入，第 5 个交易日收盘卖出，未扣费用。
估值放回历史里看
现在的滚动市盈率在它自己过去 5 年里处于 46% 分位。2016 年以来，估值落在同一档（40%–60% 分位）的交易日共 316 天，分成 13 段。这些日子买入、持有一年：
分位只和这只股票自己过去 5 年比，不用未来数据。这些交易日高度重叠，独立样本只有 13 段，不能当成 316 次独立结果。
月份规律 2011–2025
3 月平均最强，12 月最弱。每个月只有 15 个样本，看个大概，别当规律用。
最近触发记录
上面 5 条说法最近在华创云信上响过的日子，以及之后 5 天实际走了多少。每天收盘后更新。
| 触发日 | 说法 | 之后 5 天 |
|---|---|---|
| 2026-09-09 | 缩量回踩20日线就买 | -2.1% |
| 2026-08-27 | 5日线上穿20日线就买（金叉） | -1.4% |
| 2026-08-27 | 放量创20日新高就追 | -1.4% |
| 2026-08-26 | 连涨3天就追 | +2.0% |
| 2026-08-26 | 放量创20日新高就追 | +2.0% |
| 2026-08-17 | 缩量回踩20日线就买 | -2.0% |
换个参数，自己再算一遍
上面每个数字都能在青柠 Agent 里一句话复现，也可以改均线、持有天数、加止损。
常见问题
华创云信历史上最大跌幅是多少？
按后复权收盘价，2011 年以来华创云信最深的一次回撤是从 2017-04-11 到 2026-06-11，跌了 73.8%。至今还没有回到前高。
在华创云信的年内最高点买入，多久能回本？
2011 年以来的 15 个年份（含今年）里，6 年的最高点后来被收复，中位数要 209 个交易日；9 年的最高点至今没有回去。
华创云信金叉买入有用吗？
2016 年以来 华创云信出现 5 日线上穿 20 日线 83 次，次日开盘买、持有 5 天平均 -0.67%，同期随便哪天买平均 +0.17%。
华创云信现在估值处在历史什么位置？
截至 2026-10-16，滚动市盈率 36.4 倍，近 10 年只有 32% 的交易日比现在更低，10 年中位数 64.9 倍。
华创云信哪个月最容易涨？
2011–2025 年，3 月平均涨幅最高（+7.7%，6/15 年上涨），12 月最弱（-3.2%）。样本只有 15 年，参考意义有限。
证券其他股票的历史复盘
口径：A 股日线，后复权价（含分红送转），剔除停牌日；「次日开盘买、持有 5 天」= 信号日次日开盘价买入、第 5 个交易日收盘价卖出，未扣佣金和印花税。 本页全部为历史统计，不预测未来走势，不构成任何投资建议。青柠量化不提供个股推荐。