财达证券历史复盘
逐年复盘 2011 年至今
5 个年份里，财达证券有 1 年跑赢全 A 等权（所有股票平均）。
| 年份 | 全年涨跌 | 全 A 等权 | 跑赢 | 年内最高（后复权） | 年内最低（后复权） | 年内振幅 | 年内最大回撤 | 年末市盈率 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026至今 | -5.0% | -5.2% | +0.2% | ¥8.4906-25 | ¥6.4004-27 | +32.7% | -21.3% | 17.8 |
| 2025 | -4.4% | +40.0% | -44.4% | ¥8.4008-22 | ¥6.3704-07 | +31.9% | -15.8% | 22.1 |
| 2024 | -3.6% | +4.6% | -8.3% | ¥9.2010-08 | ¥5.6707-08 | +62.3% | -30.3% | 54.6 |
| 2023 | -0.4% | +8.7% | -9.1% | ¥10.1608-04 | ¥7.1506-26 | +42.2% | -27.0% | 50.5 |
| 2022 | -40.0% | -10.1% | -29.8% | ¥12.7501-04 | ¥6.8510-10 | +86.0% | -46.2% | 48.3 |
后复权收盘价；全 A 等权为每日全部非 ST 股票涨跌幅的简单平均。带「至今」的年份未走完。
随便哪天买，持有多久胜率多高
不择时，随机买入后持有不同时长，历史上赚钱的概率是多少。
| 持有时长 | 样本次数 | 平均涨跌 | 赚钱概率 | 最差一次 | 最好一次 |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 周（5 天） | 1,315 | +0.2% | 46% | -23.8% | +46.6% |
| 1 个月（20 天） | 1,300 | -0.1% | 41% | -33.5% | +163.9% |
| 3 个月（60 天） | 1,260 | -2.2% | 33% | -41.1% | +145.7% |
| 1 年（250 天） | 1,070 | -9.6% | 29% | -53.2% | +37.3% |
次日开盘价买入，持有满 N 个交易日收盘卖出；不扣费用；数据从 2011 年起。
大盘大跌时，财达证券跟跌多少
Beta = 0.77（大盘等权涨 1%，财达证券平均涨 0.77%）。大盘大跌时的实际跟跌情况：
| 大盘下跌幅度 | 发生天数 | 财达证券平均涨跌 | 财达证券逆涨（当天上涨） |
|---|---|---|---|
| 跌 1–2% | 147 天 | -1.3% | 27 天（18%） |
| 跌 2–3% | 54 天 | -2.0% | 9 天（17%） |
| 跌 3–5% | 28 天 | -2.3% | 2 天（7%） |
| 跌超 5% | 9 天 | -3.2% | 2 天（22%） |
「大盘」= 全 A 等权（所有非 ST 股票涨跌幅简单平均）。逆涨比例高说明防御性强。
大跌复盘 2021 年以来回撤 20% 以上 · 共 1 次
下图是每一天距离此前最高点跌了多少。贴着 0 线说明在创新高，越往下越深。
| 前高日期 | 最低点日期 | 最大跌幅 | 下跌用时（交易日） | 回到前高 | 从前高到收复 |
|---|---|---|---|---|---|
| 2021-06-25 | 2024-07-08 | -69.8% | 735 天 | 至今未回到前高（距前高 -64.3%） | |
如果在每年最高点买入，多久解套
6 个年份（含今年）里，1 年的最高点后来被收复，中位数要 200 个交易日；5 年的最高点至今没回去。
| 年份 | 当年最高点 | 回到该价位 | 站岗时间 |
|---|---|---|---|
| 2026 | 2026-06-25 | 未解套 | 还差 26.2% |
| 2025 | 2025-08-22 | 2026-06-25 | 200 个交易日 |
| 2024 | 2024-10-08 | 未解套 | 还差 36.9% |
| 2023 | 2023-08-04 | 未解套 | 还差 51.1% |
| 2022 | 2022-01-04 | 未解套 | 还差 89.6% |
| 2021 | 2021-06-25 | 未解套 | 还差 179.8% |
按后复权收盘价，不考虑交易费用；当年交易日少于 120 天的年份不统计。
流行买点体检 2016 年至今 · 次日开盘买、持有 5 天
每条说法都和「随便哪天买」比。随便哪天买：1,315 次，平均 +0.24%，赚钱概率 46%。
| 说法 | 触发次数 | 持有 5 天平均 | 赚钱概率 | 比随便哪天买 | 证券同行排名 |
|---|---|---|---|---|---|
| 5日线上穿20日线就买（金叉） | 39 | -0.47% | 46% | -0.72% | 44 / 48 |
| 单日跌超5%就抄底 | 25 | -1.19% | 48% | -1.43% | 46 / 48 |
| 连涨3天就追 | 54 | +0.75% | 44% | +0.50% | 9 / 48 |
| 放量创20日新高就追 | 53 | +1.09% | 42% | +0.84% | 25 / 48 |
| 缩量回踩20日线就买 | 67 | -0.64% | 37% | -0.89% | 35 / 48 |
同行排名：同一条规则在 48 只证券股票上的 5 日平均收益排名，触发少于 15 次的股票不参与排名。次日开盘价买入，第 5 个交易日收盘卖出，未扣费用。
估值放回历史里看
现在的滚动市盈率在它自己过去 5 年里处于 0% 分位。2016 年以来，估值落在同一档（0%–20% 分位）的交易日共 0 天，分成 0 段。这些日子买入、持有一年：
分位只和这只股票自己过去 5 年比，不用未来数据。这些交易日高度重叠，独立样本只有 0 段，不能当成 0 次独立结果。
月份规律 2011–2025
11 月平均最强，4 月最弱。每个月只有 15 个样本，看个大概，别当规律用。
最近触发记录
上面 5 条说法最近在财达证券上响过的日子，以及之后 5 天实际走了多少。每天收盘后更新。
| 触发日 | 说法 | 之后 5 天 |
|---|---|---|
| 2026-09-03 | 缩量回踩20日线就买 | -1.4% |
| 2026-09-02 | 缩量回踩20日线就买 | -3.1% |
| 2026-08-31 | 缩量回踩20日线就买 | -3.0% |
| 2026-08-28 | 5日线上穿20日线就买（金叉） | +0.2% |
| 2026-08-27 | 连涨3天就追 | -0.7% |
| 2026-07-31 | 连涨3天就追 | +3.6% |
换个参数，自己再算一遍
上面每个数字都能在青柠 Agent 里一句话复现，也可以改均线、持有天数、加止损。
常见问题
财达证券历史上最大跌幅是多少？
按后复权收盘价，2021 年以来财达证券最深的一次回撤是从 2021-06-25 到 2024-07-08，跌了 69.8%。至今还没有回到前高。
在财达证券的年内最高点买入，多久能回本？
2021 年以来的 6 个年份（含今年）里，1 年的最高点后来被收复，中位数要 200 个交易日；5 年的最高点至今没有回去。
财达证券金叉买入有用吗？
2016 年以来 财达证券出现 5 日线上穿 20 日线 39 次，次日开盘买、持有 5 天平均 -0.47%，同期随便哪天买平均 +0.24%。
财达证券现在估值处在历史什么位置？
截至 2026-10-16，滚动市盈率 17.8 倍，近 10 年只有 0% 的交易日比现在更低，10 年中位数 50.0 倍。
财达证券哪个月最容易涨？
2011–2025 年，11 月平均涨幅最高（+4.1%，3/5 年上涨），4 月最弱（-10.3%）。样本只有 15 年，参考意义有限。
证券其他股票的历史复盘
口径：A 股日线，后复权价（含分红送转），剔除停牌日；「次日开盘买、持有 5 天」= 信号日次日开盘价买入、第 5 个交易日收盘价卖出，未扣佣金和印花税。 本页全部为历史统计，不预测未来走势，不构成任何投资建议。青柠量化不提供个股推荐。